Окупаемость комиссий
Я понимаю, что людям нужны деньги. Именно поэтому брокерские фирмы взимают всевозможные комиссионные и сборы за консультирование и менеджмент.
Я вовсе не завидую им и не оспариваю их право на сборы и комиссионные. Просто инвесторы должны проявлять бдительность, когда слышат слова «в среднем». За средними показателями рентабельности инвестиций и окупаемости комиссий часто скрывается ложь.
Анализируйте свои комиссионные
Если вы пользуетесь пенсионными накопительными программами 401(k) или IRA, в которых основную часть активов составляют паи взаимных фондов, ETF и инструменты денежного рынка, первым делом обращайте внимание на размер комиссионных, а не на проценты доходности. Если у вас плохо с математикой и вам трудно читать то, что написано мелким шрифтом, наймите бухгалтера или юриста, который проанализирует эти данные за вас. Такие суммы со временем могут вылиться в миллионы, а это будет значительно больше, чем расходы на бухгалтера или юриста.
Гонорар, который вы выплатите бухгалтеру или юристу за умение читать текст, напечатанный мелким шрифтом, может иметь большую ценность, чем высшее образование.
Я трачу большие суммы на подобные услуги.
Почему? Потому что отдача от них колоссальна.
Я плачу своему консультанту и партнеру в компании Rich Dad Кену Макэлрою тысячи долларов за советы в сфере инвестирования в недвижимость.
Почему? Потому что рентабельность его консультаций выражается бесконечно большой величиной. Кен не взимает комиссионные до тех пор, пока всем инвесторам не будут возвращены их деньги. После этого Кен берет свою долю, а наши с Ким доходы исчисляются миллионами. Бесконечная прибыльность – это прямая противоположность фейку.
Подробнее мы поговорим об этом в следующей главе.
Оправданность высоких комиссионных
Переехав с Ким в Финикс больше 20 лет назад, мы решили узнать, кто самый лучший брокер по недвижимости в городе.
Для этого нам не потребовалось много времени. Мы познакомились с Крейгом, и нам понравились и он сам, и его подход к инвестированию. Мы сделали ему предложение, которое делаем всем отличным брокерам. Мы предложили больше 6 процентов от суммы заключенных с его помощью сделок, то есть больше обычной ставки агентов по недвижимости. Мы согласились выплачивать ему 10 процентов комиссионных плюс 10 процентов от доходов, если он будет выступать в роли партнера.
Позвольте объяснить, почему мы с Ким решили так поступить.
Мы заметили, что многие инвесторы пытаются уговорить брокера на меньшие комиссионные. К примеру, за столом переговоров оказываются продавец и покупатель вместе со своими брокерами. Нередко бывает так, что и покупатель, и продавец, перед тем как прийти к соглашению, просят брокеров сократить размер своих комиссионных, то есть поработать за меньшую оплату, например не за 6 процентов, а за три.
Мне непонятно, почему они так поступают. Очевидно, они считают себя самыми умными.
Мы с Ким никогда не ведем себя подобным образом. Если уж наш брокер лучший в городе, то мы хотим, чтобы он был нашим партнером.
Взгляните на КВАДРАНТ ДЕНЕЖНОГО ПОТОКА.
В левой половине квадранта находятся бедняки и средний класс. В правой – богатые люди.
Большинство людей рассматривают мир с позиций стороны Р-С. Соответственно, и к брокеру по недвижимости они относятся как к представителю квадранта С.
Мы же принадлежим к стороне Б-И и, естественно, хотим, чтобы нашими партнерами тоже были представители квадрантов Б и И. Кенни – наш партнер в квадрантах Б и И. Крейг – наш партнер в квадранте И.
Однажды кто-то из моих друзей спросил, каким образом мне удается находить такие отличные объекты инвестирования. Я ответил: «Относись к агенту как к партнеру, а не просто как к брокеру».
Благодаря нашим партнерам мы не раз совершали миллионные сделки. Мы заработали большие деньги вместо того, чтобы пытаться сэкономить на брокерских расходах, как это делают многие инвесторы.
Самый худший совет
Несколько лет назад один из друзей предложил нам с Ким сменить бухгалтерскую контору. Мы всегда открыты для хороших предложений, поэтому согласились встретиться с представителем известной во всей стране бухгалтерской компании.
Для начала мы договорились, что они проанализируют наши финансовые отчеты.
Спустя несколько недель мы назначили очередную встречу.
Мы с Ким сидели в комнате переговоров, когда главный бухгалтер объявил:
– Наш эксперт по финансовому планированию прилетел из Вашингтона, чтобы обсудить ваш инвестиционный портфель.
Эксперт, одетый как типичный пижон с Восточного побережья, сел за стол, надел очки в черепаховой оправе и заявил:
– Я просмотрел ваш портфель. В нем явный избыток недвижимости. Я предлагаю всю ее продать и вложить деньги в акции, облигации и паи инвестиционных фондов.
Мы с Ким рассмеялись, решив, что он шутит. Неужели он не смог увидеть, что основную часть наших доходов приносит как раз недвижимость?
Но эксперт не смеялся. Он говорил серьезно.
Позже я спросил нашего главного финансиста Тома Уилрайта:
– Он что, не видел, что мы зарабатываем на недвижимости миллионы, не облагаемые налогом?
– Все он видел, – ответил Том.
– Тогда почему он рекомендовал продать всю недвижимость?
– Он не получает комиссионных с вашей недвижимости.
– На чем же он зарабатывает? – спросили мы с Ким.
– На объеме активов, находящихся в его управлении.
Сила слов
Есть такая пословица: «Хоть горшком назови, только в печь не сажай». Из нее следует, что слова, в отличие от дел, якобы не имеют большой силы.
Ничто не может быть дальше от истины. Слова обладают колоссальной силой. Каждый может вспомнить случаи, когда слова причиняли боль. Или доставляли большую радость. Слова могут и вдохновить, и лишить сил. И все мы были обмануты и введены в заблуждение словами.
Одна из причин, по которым я бросил учебу по программе МВА, заключалась как раз в словах. Многие из профессоров не использовали в своей речи слова, принятые в мире реального бизнеса. Их слова вытекали из теории, а не из действительности.
Последней каплей стал преподаватель бухгалтерского учета. Когда он дал неправильные определения словам «актив» и «пассив», я просто ушел.
Вот как определяются актив и пассив «по-школьному»:
Актив – ресурс, обладающий экономической ценностью и находящийся во владении или под контролем физического лица, корпорации или страны.
